思考投資猛加“籌碼” 募集資金等額投向做市

“據我們了解，首批十家私募機構已正式遞交做市試點(diǎn)申請材料了。私募做市試點(diǎn)工作已經(jīng)是‘箭在弦上，不得不發(fā)’了。”11月9日，一家中型券商做市部負責人告訴21世紀經(jīng)濟報道記者。“而且，以后只要是符合做市試點(diǎn)條件的私募機構不會(huì )被卡，都可以申請。”

此前思考投資（831896.OC）發(fā)布的公告中稱(chēng)，公司于10月31日收到了全國中小企業(yè)股份轉讓系統機構業(yè)務(wù)部的《接收確認單》。

對此，思考投資董事岳志斌回應稱(chēng)，“公司目前還在等待審核評分結果，其他情況暫時(shí)不便透露。”

作為首家確認進(jìn)入私募試點(diǎn)做市試點(diǎn)并入圍的候選機構，思考投資公布的最新進(jìn)展也意味著(zhù)私募做市試點(diǎn)業(yè)務(wù)正式進(jìn)入了評審階段。

主動(dòng)加碼做市資金

南山投資創(chuàng )始合伙人周運南表示，“由于我國券商等金融性牌照是審批制稀缺資源，一直未放開(kāi)，很多努力和資源才能搶到一個(gè)牌照，私募機構借道做市資格可以取得類(lèi)券商牌照（類(lèi)似牌照）。”

以思考投資為例，公司就決定加碼投入做市資金。按照公司原先的計劃，公司原擬投入做市資金1億-2億元。

11月4日，思考投資發(fā)布公告稱(chēng)，決定在取得全國中小企業(yè)股份轉讓系統私募機構做市商資格后，將擬做市業(yè)務(wù)投入資金上限提高到30975.5萬(wàn)元，與公司在新三板掛牌后募集資金的總額相等。

此前，公司三次股票發(fā)行分別募集資金402.5萬(wàn)元、2415萬(wàn)元、28158萬(wàn)元。

同樣，達仁資管（831639.OC）亦于11月3日發(fā)布一則公告，宣布公司擬向全國中小企業(yè)股份轉讓系統申請成為新三板做市業(yè)務(wù)的試點(diǎn)機構。公司在公告中承諾，自開(kāi)展做市業(yè)務(wù)一年內有權使用3億元自有資金用于做市業(yè)務(wù)庫存股的獲取。

在此之前，久銀控股（833998.OC）和浙商創(chuàng )投（834089）兩家新三板公司也都發(fā)布公告宣布參與申請做市試點(diǎn)。

11月7日，久銀控股稱(chēng)，公司已向全國股轉系統提交私募機構全國股轉系統做市業(yè)務(wù)試點(diǎn)專(zhuān)業(yè)評審申請材料，并于2016年11月4日收到全國股轉系統機構業(yè)務(wù)部出具的《接收確認單》。

此外，浙商創(chuàng )投10月31日也在公告中表示，公司擬申請參與私募機構做市業(yè)務(wù)試點(diǎn)專(zhuān)業(yè)評審，從事私募機構全國股轉系統做市業(yè)務(wù)。公司將根據新三板市場(chǎng)行情、投資策略確定做市交易業(yè)務(wù)規模，并設立做市交易專(zhuān)用資金賬戶(hù)進(jìn)行規范管理運作，預計首期用于做市資金額度不超過(guò)2.8 億元。

券商啟動(dòng)系統測試

當天，廣東一家券商新三板做市部負責人對21世紀經(jīng)濟報道記者表示，“目前，我們公司技術(shù)部門(mén)已經(jīng)在進(jìn)行系統測試。因為涉及第三方機構介入做市交易系統，公司需要從技術(shù)角度做好對接。不過(guò)，股轉系統對于券商參與系統測試并沒(méi)有做出硬性要求，而是自由報名，自主參加。”

同樣，對參與試點(diǎn)的試點(diǎn)私募機構而言，在申請材料評審環(huán)節過(guò)關(guān)之后，亦需要通過(guò)現場(chǎng)驗收這個(gè)環(huán)節，分別包括完成相應業(yè)務(wù)、技術(shù)準備，并通過(guò)全國股轉系統組織的上線(xiàn)測試后，再由評審專(zhuān)家對有關(guān)申請機構業(yè)務(wù)技術(shù)實(shí)際準備及承諾事項落實(shí)情況等進(jìn)行檢查驗收。但是，沒(méi)有通過(guò)申請材料評審關(guān)的私募機構則不需要進(jìn)行做市業(yè)務(wù)技術(shù)準備。

據前述中型券商做市部負責人透露，此前，股轉系統對券商下發(fā)了《關(guān)于印發(fā)的通知》（《通知》），要求結算券商應建立健全業(yè)務(wù)制度，配備必要技術(shù)系統和人員，確保私募做市系統安全穩定持續合規運行，并接受股轉系統檢查。

“雖然只是座談會(huì )紀要，但在試點(diǎn)期間，可能不會(huì )這么快下發(fā)正式的文件。因此，紀要具有同樣的監管效力。”上述廣東券商新三板做市部負責人認為。另?yè)私?，試點(diǎn)期間，私募做市商可選擇一家結算券商提供做市技術(shù)支持服務(wù)，結算券商可服務(wù)多家私募機構做市技術(shù)需求。